株式投資・金融知識

【儲かる企業の探しかた】実例から学ぶ高配当株・成長株投資の汎用スキル

株式投資歴7年のプラズマコイです(^^)
SNS:

今回は神戸物産(3038)から学ぶ
「儲かる企業の特徴」を紹介していきます。

プラズマコイ

今回は10倍株になった神戸物産を見ていきます

今回は「業務スーパー」が事業モデルになるため、
儲かる「小売業」の特徴として特に参考になります。

投資家に有効なスキル「伸びる企業」の特徴把握


プラズマコイさんは高配当株投資家じゃないの?
成長株の特徴が参考になるのかしら。

プラズマコイ

伸びる企業の特徴を知ることは
投資家の汎用スキルになります

コイは高配当株投資家ですが、高配当株投資家の前に
「株式投資の投資家」です。

ここで注意したいのは、
今の高配当株も昔は成長株であったという事実です。

企業には4つの成長サイクルがあると一般的に言われています。

成長株も、次のフェーズで成熟期(高配当株になるとき)がやってきます。
成長期の「稼ぐ力」が、成熟期の高配当化ポテンシャルにつながると言えます。

高配当株は一般的に「成熟期」の企業が多いですが、
直前に「成長期」があります。

成長期に「未来の優良高配当株」を見つけることができます。

成長株は配当よりも事業投資に資金が向きますが、
成熟期になったとき「株主還元が強化」されることが予想できます。
そのとき「自信を持って買うことができる」わけです。


未来の高配当株が見つけられるわけですね!
なら成長株のときに買っても良いってことですよね。

プラズマコイ

それも良いけど
それは成長株投資になるよね

成長株投資であれば、売上や利益が伸び続ける「成長期」ときに買うのも良いでしょう。
高配当株投資は「成長期」→「成熟期」に転換したときに買いたいです。

他にもリラックスした観点でも、コイは日本の高配当株をメインにしていますが
儲かる企業とその仕組」にはとっても興味がありますし、知ることで投資家としてのレベルアップにつながると思っています。

今回の分析は高配当株、成長株どちらの投資にも使えるチェックポイントです。
儲かる企業の特徴は、全投資家が知っておいて損はない、汎用的スキルですね。

身近な事例から「儲かる企業の特徴」を学びましょう♪

対象顧客が多く・増え続ける


「業務スーパー」なのに一般消費者に人気です

「業務スーパー」は元々は名前の通り、
飲食店など業務用をターゲットとしていました。

しかし今では大半の顧客が一般消費者になっています。
一般消費者に人気の理由は以下の要因があります。

業務スーパーが一般消費者に人気の理由

  • 【低価格】大量仕入れを行うため、一般のスーパーよりも安い
  • 【品揃え】業務用のため、品揃えがプロ向けのものもあります。
  • 【人気のPB】一般消費者向けのプライベートブランド(PB)を自社開発。「タピオカ」「とろけるキャラメルプリン」など、ここでしか買えないヒット商品を生み出しています。
  • 【店舗のレイアウト】商品を探しやすく、魅力的に見える店内演出で最高の買い物体験を届けています。

ビジネスの基本は「購入者の数が増えるほど売上はあがる」です。
好調なビジネスは、購入者の数が上昇傾向です。

一般消費者を増やせたことで売上規模も上昇で、
さらに出店を重ねることでさらに事業規模は広がっていきます。

一つの事業基盤を軸に、他事業にも展開していける力も大切です。
神戸物産は外食産業にも参入しているので、上手く行けば一段と成長できるでしょう。

店舗、客数を増やすことが小売業の成長としてNo1の優先度です

プライベートブランド(PB)比率が高く、利益率が高い


利益率の高さは重要です。

企業にとって利益率は非常に重要です。
特に「営業利益率」は本業の儲けを表すため特に重要視しています。

他社事例では
「バロー HD(9956)」の営業利益率は2.6%ほどです。
「神戸物産」の営業利益率は6.8%ほどです。

神戸物産は営業利益率が高いのがわかります。

理由はフランチャイズ展開をしているからですが、
プライベートブランド(PB)商品という自社開発の商品売上が多いのも理由です。

例えば神戸物産の場合では「ブロッコリー」「ウインナー」などの食品を安く作り安く売ることで人気になっています。
SNSで人気になったのは「タピオカ」や「とろけるキャラメルプリン」ですね。

また、メーカーが作っていないものでも消費者が「欲しい」と思う商品を見つけて販売することで「業務スーパー」が「行きつけのスーパー」になりますね。

小売業が利益率を高める秘訣は売上の「PB比率」を高めることです。

SNSやメディアで話題で認知度があがる


お得な店、特徴的な商品がSNSで広まります

近年はSNS(Twitter、Instagram、YouTube、TikTok)などで良い店、良い商品を紹介されることが増えてきました。

SNSが火種となってテレビで「話題の店」として放映されることも増えてきました。

そんな時代のなかで「業務用スーパー」は
「低価格の店」「ユニークな商品がある店」として各メディアで話題になっています。

探してみたらYouTubeでも人気動画が見つかりました✨

SNSやメディアを上手く使うことで広告費が押さえられ、効率的に消費者の注目度を高められます。

店舗数が増加している(加盟店に優しい)


出店力は業績拡大に重要な要素です

神戸物産の収入は主に「業務用スーパー」をフランチャイズ展開している加盟店からの2つの収入になります。

神戸物産の収入は加盟店からの収入

  1. ロイヤリティ(加盟店料)月額1% ※飲食店の相場は3~10%
  2. 加盟店への商品の卸売販売

加盟店へのロイヤリティが安いのが特徴ですね。
浮いたお金で、たくさん商品を仕入れてもらうことで、利益を生み出すビジネスモデルです。

加盟店は利益をあげることで、2店目、3店目と続けて出店していけます。
結果、商品の卸売販売が伸びて、神戸物産の利益も最大化されるという仕組みです。

加盟店を儲けさせることで、事業規模を拡大していくわけです。
ワークマン(7564)も同様の戦略ですね。

加盟店に優しい企業は成長しやすい

物流システムの効率化が出来ている


小売業の最大の課題と言われるのが
「物流システム」です。

スーパーなど小売業は当たり前ですが
「商品を店舗で販売する」スタイルです。

その場合、重要になるのが優れた物流システムです。

イメージをつけやすくするため、他の業種の例を出すと、
IT業は、データを商品とするので”実際のモノ”がないです。
実際のモノがなければ「物流システム」は不要なので、輸送コストはかかりません。

プラズマコイ

スーパーは”実際のモノ”を販売するので
関連コストがかかります。

スーパーは食料品を「高頻度で大量に運ぶ必要」があるため、効率的に運ぶことで利益があがります。

神戸物産の近年の強化ポイントは、3PL(自社で物流網を持ち、運営は外部委託)のシステムを導入したことです。
自社の専用倉庫を持ったということですね。

メーカーや自社工場から拠点となる倉庫に一旦搬入して仕分けすることで、
一度にまとめて必要なものを各店に搬入できるようになり、
スピーディーで効率的な物流網を構築できています。

輸入品を、輸入商社や問屋といった中間業者を省き、直接仕入れを行うことでコストカットを行うようにもしています。

「優れた小売業」と「優れた物流システム」はセットです。

【まとめ】儲かる企業には「儲かる理由」がある

プラズマコイ

儲かる企業・儲かるビジネスを知って投資に活かしましょう

儲かる企業には、それにつながる仕組みや企業文化があります。
1つ1つ特徴を知ることで、企業の強みを知ることになります。

その知識は他の企業の購入判断にも使えるようになりますね。

神戸物産の株価指標や特徴まとめです↓

【分析ツール】個別株の分析をしたい方におすすめの記事

この記事をご覧のかたで、個別株の分析に興味がある方におすすめのツールがあります。
マネックス証券の「銘柄スカウター」を使った株の分析方法を解説しています。

【高配当株の調べ方】買うべき企業かは「マネックス証券 銘柄スカウター」でチェック ※当サイトには広告が含まれます。 株式投資歴7年のプラズマコイです(^^) SNS: コイは年間100万円の配当金を目...

#PR マネックス証券なら「企業の分析」が簡単にできる

上の記事でも解説していますが、プラズマコイが分析用に使っているツールは
マネックス証券の「銘柄スカウター」です。

以下が気に入ってるところです。

  1. 企業の業務内容・サービスの概要がわかる
  2. 企業がどんな事業セグメントを持っているかがわかる
  3. 直近の決算短信などのIR情報にすぐにアクセスできる
  4. 各年度ごとや四半期ごとの業績推移が見やすい

銘柄スカウターはマネックス証券の口座を持つことで使えます。
そして口座開設は無料。無料なのでノーリスクです。
口座開設がまだの方はとりあえず開設しておいても損はないので開設しましょう。

日経平均が3万円を突破しても割安な12社をピックアップしています。

【厳選12選】利回り4%超えの高配当株!日経平均3万円超えでもまだ買える 株式投資歴7年のプラズマコイです(^^) SNS: ※当コンテンツは投資家バクさんのYouTube用に作ったコンテンツですの...

いまから学んでおきたい「新NISAの投資戦略」と注目の「増配株100選」を紹介しておきます。

【新NISA】増配株で高配当株投資!投資枠1800万円のポートフォリオ【増配株おすすめ100選】 株式投資歴7年のプラズマコイです(^^) SNS: PostPrim ※当コンテンツは投資家バクさんのYouTube用に作...

四季報「2023年新春号」のなかから、いま買っても良いと思える企業を選定しました。

【四季報でスクリーニング】いま買える高配当株12選!連続増配・非減配企業から探す優良企業 株式投資歴7年のプラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 2022年12月16日に会社四季報2023年新春号が...

2023年は日本株は金利上昇の影響をうけそうです。注目株を選定しました。

【金利上昇】2023年は地銀株&不動産株に注目!おすすめ日本株29選【高配当株をブログで紹介】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 2022年12月20日、日銀が長期金利の許容変動幅を従来のプラスマイ...

プロが紹介されていたNISAで買いたい高配当株をチェックしてみました。

【NISA拡大で注目】NISAで狙いたい高配当銘柄44選を調査【評価方法を伝授します】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim ネットニュースの「NISAで狙いたい高配当銘柄をピックアップ 配当性...

2023年の注目テーマ地銀株の特集です

【2023年 注目テーマ】地方銀行74銘柄 おすすめ高配当株28選。地銀の将来性も考察。 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 今回は「2023年の注目テーマ」になりそうな「地方銀行(地銀)」を調...

4万円台以下で買える高配当株を集めました。

【超気軽に買える】4万円台以下で買える高配当株候補14選【注目8銘柄をピックアップ】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 先日、高配当株のはじめかたの記事を投稿しました。 https:...

5万円台〜10万円台で買える高配当株を集めました。

【気軽に買える】5万円〜10万円で買える高配当株銘柄50選【注目23銘柄をピックアップ】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 先日、高配当株のはじめかたの記事を投稿しました。 https:...

円安時に業績を伸ばしそうな日本株の好業績企業をピックアップしています。

【円安銘柄】海外売上比率50%以上の増益・増配株60銘柄【日本株】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 今回は日本株で「海外売上比率が50%以上」の有望企業をチェックします...

日本株で連続増配の優良企業60銘柄と、注目の企業をピックアップしました。

「連続増配株ランキング」ベスト60銘柄[2022年]の割安度をチェックする【10年以上 連続増配】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 更新履歴 2022.3.29 公開2022.11.10 割安度を見...

連続増配株を中心に野球の打線を組み攻守のバランスの良い高配当ポートフォリオを作りました。

【決定版】高配当株で野球の打線を組む【攻守に優れた高配当株9選+12選】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 先日、投資家バクさんが高配当株で野球の打線を組んだ場合の企業イメージ...

高い営業利益率と高い自己資本比率を持つ安定高配当株を紹介しています。

【優良銘柄】高い営業利益率&高い自己資本比率の高配当株30選 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 今回は、営業利益率が高く、自己資本比率も高い、業績・財務が安定してい...

2022年の投資環境を考慮したディフェンシブなおすすめポートフォリオを紹介します。
2023年も継続して使えると思ってます。

【2022年の投資戦略】攻守のバランスを考えた「日本株30選」厳選ポートフォリオを設定【今年の主軸銘柄】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 2022年は米国の長期金利が上昇するため「バリュー株の年」と言われて...

割安高成長の銘柄をピックアップしました。

【2022年はバリュー株の時代】割安で高成長の日本株32選【テンバガー候補の注目10銘柄】 プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 2022年は米国の長期金利が上昇するため「バリュー株の年」と言われて...

高齢化社会に向け成長しそうな注目企業の特集です。

【高齢化社会】看護・介護・通院関連の企業株おすすめ13選!いま投資すべき会社を探す! プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim 日本は年々高齢化が進んでいる高齢化社会の国として有名です。そんな中、...

オンラインストアが人気のいま、業績が伸びそうな「物流・倉庫関連」注目企業をピックアップしました。

【おすすめ】物流・倉庫株19選!注目の物流関連の銘柄をピックアップ プラズマコイです(^^) SNS: PostPrim ※2021年8月14日に公開した記事を2022年8月21日版に更新し...

関連記事はこちら